dYdX تعزز من مكانتها الرائدة في العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، الإصدار الجديد يظهر إمكانات قوية
تزداد المنافسة في سوق العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، لكن لا تزال dYdX تحتفظ بمكانتها الرائدة في الصناعة، حيث لا يزال حجم التداول مؤخرًا في الصدارة.
وفقًا لبيانات منصة البيانات، حتى 24 يناير 2024، حتى عند احتساب بيانات شبكة Starkware الطبقة الثانية (dYdX v3) فقط، فإن حجم تداول dYdX يتجاوز بكثير بروتوكولات المشتقات الأخرى. ومن الجدير بالذكر أن حجم تداول dYdX v4 قد أصبح متساويًا مع v3، ومن المحتمل أن يكون لديها إمكانيات أكبر بدفع من جميع الحوافز.
! [يحتل dYdX مكانة ثابتة في صدارة العقود الدائمة اللامركزية ، ما الذي تفعله سلسلة dYdX بشكل صحيح؟] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-9fb3ce6b62df829bbee903705571f7c1.webp)
dYdX v4، المعروف أيضًا باسم dYdX Chain، تم إطلاقه رسميًا في 26 أكتوبر 2023. هذا الإصدار يحقق اللامركزية الكاملة بما في ذلك دفتر الطلبات ومحرك المطابقة، بينما يبدأ في توزيع رسوم التداول على المراهنين على رموز DYDX.
dYdX Chain：علامة جديدة بالكامل في اللامركزية
dYdX كأحد البورصات الرائدة في العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، أسسها أنطونيو جولينو في عام 2017. قبل تأسيس dYdX، عمل جولينو في منصة معروفة لتداول العملات المشفرة، وقد كان مطوراً بدوام كامل لمحرك بحث لامركزي.
أطلقت dYdX في البداية بروتوكول تداول الهامش (v1 و v2) الذي يسمح للمستخدمين بالتداول بالرافعة المالية في العملات المشفرة من خلال اقتراض الأموال. ومع ذلك، كانت كفاءة هذا المنتج منخفضة، وكانت رسوم الغاز على شبكة إيثريوم مرتفعة.
منذ الإصدار الثالث، قامت dYdX ببناء نظام تداول قائم على دفتر الطلبات. من خلال استخدام تقنية Starkware لبناء منتج شبكة الطبقة الثانية على الإيثيريوم وإصدار رمز DYDX، شهدت أحجام تداول dYdX زيادة هائلة، حيث تجاوز إجمالي حجم التداول 1 تريليون دولار أمريكي في 14 يوليو 2023.
حاليًا، تعتبر dYdX Chain كبلوكشين مستقل، تستخدم Cosmos SDK وبروتوكول توافق Tendermint PoS، وتدعم معالجة 2000 معاملة في الثانية.
على الرغم من أن dYdX v3 قد دعم بالفعل أداءً عاليًا في تداول العقود الآجلة الدائمة، إلا أن v4 هو الذي حقق فعلاً اللامركزية الكاملة. في v3، كانت هناك شركة تدير دفتر الطلبات للتداول وتحصّل رسوم المعاملات، كما كانت العملات المدرجة تقررها فريق التطوير. أما في v4، فإن واجهة dYdX يتم تشغيلها بواسطة dYdX Operations SubDAO، ويدير دفتر الطلبات ومحرك المطابقة مجموعة من المدققين النشطين المنتشرين في جميع أنحاء العالم، بينما يتم تحديد العملات المدرجة من خلال حوكمة على السلسلة.
يتم توزيع رسوم المعاملات بالكامل على المودعين والمتحققين
بالنسبة لمشكلة توزيع العائدات التي تحظى باهتمام كبير، يتم حاليًا توزيع جميع الرسوم التي يتم الحصول عليها على سلسلة dYdX بالكامل على المدققين والمراهنين. تشمل هذه الرسوم بشكل رئيسي رسوم التداول المقومة بالـUSDC، بالإضافة إلى مبلغ صغير من رسوم الغاز المقومة بـDYDX أو USDC.
تتجمع الرسوم تدريجياً حسب الكتلة، حيث يتم إنتاج كتلة واحدة كل 1.08 ثانية في المتوسط، ويتعين على المستخدمين استلام المكافآت يدويًا. نظرًا لأن المكافآت تُمنح بشكل أساسي على شكل USDC، حتى لو لم يتم استلامها في الوقت المحدد، فلن تتأثر بتقلبات السوق.
تشير البيانات إلى أنه تم توزيع مكافآت totaling 2.51 مليون USDC و 126 DYDX على مدى الثلاثين يومًا الماضية. سيتقاضى المُحققون عمولة تتراوح بين 5% إلى 100%، ويمكن للمستخدمين الحصول على المكافآت من خلال رهن DYDX للمحققين النشطين عبر محفظة معينة، حيث يوجد حاليًا 60 مُحققًا نشطًا.
اعتبارًا من 24 يناير، تراوحت العوائد اليومية المتوسطة للرهانات في الثلاثين يومًا الماضية بين 6.2%-29.06%، بمتوسط 14.97%. حاليًا، تبلغ قيمة DYDX المرهونة 2.12 مليار دولار، وقد ظلت مستقرة على مدار الشهر الماضي.
تم دمج محفظة الأجهزة المعروفة مع محفظة برامج محددة، ويمكن لمستخدمي محفظة الأجهزة تلك أيضًا الاتصال بتطبيق Cosmos لإجراء عمليات مثل التخزين.
علاوة على ذلك، قدم مزودو خدمات الإيداع السائل الرائدون في نظام Cosmos البيئي خدمة الإيداع السائل لـ DYDX. بعد إيداع المستخدمين لـ DYDX، سيستلمون رموز شهادات مناسبة، وسيتم إعادة استثمار مكافآت الإيداع تلقائيًا، مما يتيح لهم الحصول على المزيد من DYDX عند الاسترداد. قد يحصل المشاركون في المراحل المبكرة أيضًا على توزيع رموز إضافية.
تدابير متعددة لتحفيز زيادة حجم التداول في dYdX Chain
تظهر البيانات الرسمية أن بعض مؤشرات v4 قد تجاوزت v3. على مدى الـ 24 ساعة الماضية، كانت قيمة تداول v4 688 مليون دولار، بينما كانت v3 546 مليون دولار؛ وكان عدد طلبات تداول v4 635791، بينما كان v3 161337. ولكن في ما يتعلق بالعقود الآجلة الدائمة، لا يزال v4 (3888 مليون دولار) متخلفًا عن v3 (251 مليون دولار).
لا يمكن أن يُعزى التطور السريع لـ dYdX v4 إلى مجموعة من تدابير التحفيز. قبل إطلاق dYdX Chain، وضعت الفريق خطة تحفيز تهدف إلى دفع حجم التداول من v3 تدريجياً نحو v4، مع تقليل التحفيزات الأصلية على v3 تدريجياً.
تمتلك dYdX DAO تفويضًا حكوميًا لجهة معينة لتشغيل خطة تحفيز لمدة 6 أشهر، حيث سيتم توزيع رموز DYDX بقيمة 20 مليون دولار أمريكي لمستخدمي dYdX Chain الأوائل، لتشجيع المستخدمين على الانتقال إلى v4.
تنقسم خطة الحوافز إلى 4 مراحل (موسم التداول) ، والمرحلة الثانية جارية حاليًا وستستمر حتى منتصف إلى أواخر فبراير. يمكن للمستخدمين الحصول على نقاط من خلال التداول على dYdX ، وبعد انتهاء كل مرحلة سيتم توزيع مكافآت DYDX بناءً على النقاط. سيتم تحسين تدابير الحوافز المحددة في كل مرحلة بناءً على ملاحظات المرحلة السابقة. على سبيل المثال ، قدمت المرحلة الثانية مكافآت الأداء بالإضافة إلى مكافآت التداول وصنع السوق ، حيث تم تخصيص 20% من مكافآت التداول (800,000 دولار أمريكي) للمتداولين المتميزين لتحفيز التداول المربح.
لجذب حجم التداول والسيولة، تقدم dYdX Chain أيضًا خصومات على رسوم التداول. المعدلات العامة أقل بقليل من تلك الموجودة في منصات التداول المركزية الرائجة. بالنسبة لصانعي السوق، فإن الحد الأقصى للرسوم هو 1 نقطة أساس (0.01%) بعد 120 يومًا الأولى؛ بالنسبة لمستخدمي الطلبات، فإن الحد الأقصى للرسوم هو 5 نقاط أساس.
يمكن للمستخدمين إجراء المعاملات من خلال محافظ متعددة، كما يمكنهم إيداع الأموال عبر شبكات متعددة. أصدرت شركة دفع معينة USDC الأصلي من خلال قنوات محددة، مما سيجعل إيداعات dYdX أكثر سهولة في المستقبل. في بيئة dYdX Chain، فإن تجربة تداول أوامر السوق ستكون أكثر سلاسة.
ملخص
كشركة رائدة في مجال العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، أظهرت dYdX Chain منذ إطلاقها قوة تنافسية تفوق النسخة v3، حيث تجاوز حجم التداول في v4 مؤخرًا حجم التداول في v3.
تحقق سلسلة dYdX اللامركزية الشاملة بما في ذلك الواجهة الأمامية ومحرك المطابقة، وخاصة أن جميع رسوم التداول قد تم تخصيصها لمستثمري DYDX والمحققين. لا تزال هناك مجموعة من التدابير مثل مكافآت صناع السوق، ومكافآت التداول، ومكافآت الأداء لتحفيز زيادة حجم التداول في v4، مما يتوقع أن يعزز بشكل أكبر حجم التداول والكمية غير المسددة على سلسلة dYdX.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تسجيلات الإعجاب 20
أعجبني
20
9
إعادة النشر
مشاركة
تعليق
0/400
MevTears
· 08-11 20:45
腾飞腾飞 v4早该 للقمر了
شاهد النسخة الأصليةرد0
OnchainDetectiveBing
· 08-11 13:33
العب على الإصدار 3 وهرب ، ماذا عن أي شخص v4؟
شاهد النسخة الأصليةرد0
just_another_wallet
· 08-11 04:00
لقد انتقلنا إلى النسخة 4 يا إخوان!
شاهد النسخة الأصليةرد0
WalletManager
· 08-11 03:03
احتفظ بـ v4 وراقب الأمر، البيانات توضح المشكلة.
شاهد النسخة الأصليةرد0
GateUser-c799715c
· 08-11 03:00
لقد تحسنت الأمور
شاهد النسخة الأصليةرد0
Degen4Breakfast
· 08-11 02:52
انهض وانتهي، آخر GOAT
شاهد النسخة الأصليةرد0
NFTBlackHole
· 08-11 02:50
المال الساخن يتدفق بسرعة إلى dydx، الفوائد الأولية رائعة للغاية!
حجم تداول dYdX النسخة الجديدة يتجاوز v3 واللامركزية الكاملة تظهر الإمكانيات
dYdX تعزز من مكانتها الرائدة في العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، الإصدار الجديد يظهر إمكانات قوية
تزداد المنافسة في سوق العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، لكن لا تزال dYdX تحتفظ بمكانتها الرائدة في الصناعة، حيث لا يزال حجم التداول مؤخرًا في الصدارة.
وفقًا لبيانات منصة البيانات، حتى 24 يناير 2024، حتى عند احتساب بيانات شبكة Starkware الطبقة الثانية (dYdX v3) فقط، فإن حجم تداول dYdX يتجاوز بكثير بروتوكولات المشتقات الأخرى. ومن الجدير بالذكر أن حجم تداول dYdX v4 قد أصبح متساويًا مع v3، ومن المحتمل أن يكون لديها إمكانيات أكبر بدفع من جميع الحوافز.
! [يحتل dYdX مكانة ثابتة في صدارة العقود الدائمة اللامركزية ، ما الذي تفعله سلسلة dYdX بشكل صحيح؟] ](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-9fb3ce6b62df829bbee903705571f7c1.webp)
dYdX v4، المعروف أيضًا باسم dYdX Chain، تم إطلاقه رسميًا في 26 أكتوبر 2023. هذا الإصدار يحقق اللامركزية الكاملة بما في ذلك دفتر الطلبات ومحرك المطابقة، بينما يبدأ في توزيع رسوم التداول على المراهنين على رموز DYDX.
dYdX Chain：علامة جديدة بالكامل في اللامركزية
dYdX كأحد البورصات الرائدة في العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، أسسها أنطونيو جولينو في عام 2017. قبل تأسيس dYdX، عمل جولينو في منصة معروفة لتداول العملات المشفرة، وقد كان مطوراً بدوام كامل لمحرك بحث لامركزي.
أطلقت dYdX في البداية بروتوكول تداول الهامش (v1 و v2) الذي يسمح للمستخدمين بالتداول بالرافعة المالية في العملات المشفرة من خلال اقتراض الأموال. ومع ذلك، كانت كفاءة هذا المنتج منخفضة، وكانت رسوم الغاز على شبكة إيثريوم مرتفعة.
منذ الإصدار الثالث، قامت dYdX ببناء نظام تداول قائم على دفتر الطلبات. من خلال استخدام تقنية Starkware لبناء منتج شبكة الطبقة الثانية على الإيثيريوم وإصدار رمز DYDX، شهدت أحجام تداول dYdX زيادة هائلة، حيث تجاوز إجمالي حجم التداول 1 تريليون دولار أمريكي في 14 يوليو 2023.
حاليًا، تعتبر dYdX Chain كبلوكشين مستقل، تستخدم Cosmos SDK وبروتوكول توافق Tendermint PoS، وتدعم معالجة 2000 معاملة في الثانية.
على الرغم من أن dYdX v3 قد دعم بالفعل أداءً عاليًا في تداول العقود الآجلة الدائمة، إلا أن v4 هو الذي حقق فعلاً اللامركزية الكاملة. في v3، كانت هناك شركة تدير دفتر الطلبات للتداول وتحصّل رسوم المعاملات، كما كانت العملات المدرجة تقررها فريق التطوير. أما في v4، فإن واجهة dYdX يتم تشغيلها بواسطة dYdX Operations SubDAO، ويدير دفتر الطلبات ومحرك المطابقة مجموعة من المدققين النشطين المنتشرين في جميع أنحاء العالم، بينما يتم تحديد العملات المدرجة من خلال حوكمة على السلسلة.
يتم توزيع رسوم المعاملات بالكامل على المودعين والمتحققين
بالنسبة لمشكلة توزيع العائدات التي تحظى باهتمام كبير، يتم حاليًا توزيع جميع الرسوم التي يتم الحصول عليها على سلسلة dYdX بالكامل على المدققين والمراهنين. تشمل هذه الرسوم بشكل رئيسي رسوم التداول المقومة بالـUSDC، بالإضافة إلى مبلغ صغير من رسوم الغاز المقومة بـDYDX أو USDC.
تتجمع الرسوم تدريجياً حسب الكتلة، حيث يتم إنتاج كتلة واحدة كل 1.08 ثانية في المتوسط، ويتعين على المستخدمين استلام المكافآت يدويًا. نظرًا لأن المكافآت تُمنح بشكل أساسي على شكل USDC، حتى لو لم يتم استلامها في الوقت المحدد، فلن تتأثر بتقلبات السوق.
تشير البيانات إلى أنه تم توزيع مكافآت totaling 2.51 مليون USDC و 126 DYDX على مدى الثلاثين يومًا الماضية. سيتقاضى المُحققون عمولة تتراوح بين 5% إلى 100%، ويمكن للمستخدمين الحصول على المكافآت من خلال رهن DYDX للمحققين النشطين عبر محفظة معينة، حيث يوجد حاليًا 60 مُحققًا نشطًا.
اعتبارًا من 24 يناير، تراوحت العوائد اليومية المتوسطة للرهانات في الثلاثين يومًا الماضية بين 6.2%-29.06%، بمتوسط 14.97%. حاليًا، تبلغ قيمة DYDX المرهونة 2.12 مليار دولار، وقد ظلت مستقرة على مدار الشهر الماضي.
تم دمج محفظة الأجهزة المعروفة مع محفظة برامج محددة، ويمكن لمستخدمي محفظة الأجهزة تلك أيضًا الاتصال بتطبيق Cosmos لإجراء عمليات مثل التخزين.
علاوة على ذلك، قدم مزودو خدمات الإيداع السائل الرائدون في نظام Cosmos البيئي خدمة الإيداع السائل لـ DYDX. بعد إيداع المستخدمين لـ DYDX، سيستلمون رموز شهادات مناسبة، وسيتم إعادة استثمار مكافآت الإيداع تلقائيًا، مما يتيح لهم الحصول على المزيد من DYDX عند الاسترداد. قد يحصل المشاركون في المراحل المبكرة أيضًا على توزيع رموز إضافية.
تدابير متعددة لتحفيز زيادة حجم التداول في dYdX Chain
تظهر البيانات الرسمية أن بعض مؤشرات v4 قد تجاوزت v3. على مدى الـ 24 ساعة الماضية، كانت قيمة تداول v4 688 مليون دولار، بينما كانت v3 546 مليون دولار؛ وكان عدد طلبات تداول v4 635791، بينما كان v3 161337. ولكن في ما يتعلق بالعقود الآجلة الدائمة، لا يزال v4 (3888 مليون دولار) متخلفًا عن v3 (251 مليون دولار).
لا يمكن أن يُعزى التطور السريع لـ dYdX v4 إلى مجموعة من تدابير التحفيز. قبل إطلاق dYdX Chain، وضعت الفريق خطة تحفيز تهدف إلى دفع حجم التداول من v3 تدريجياً نحو v4، مع تقليل التحفيزات الأصلية على v3 تدريجياً.
تمتلك dYdX DAO تفويضًا حكوميًا لجهة معينة لتشغيل خطة تحفيز لمدة 6 أشهر، حيث سيتم توزيع رموز DYDX بقيمة 20 مليون دولار أمريكي لمستخدمي dYdX Chain الأوائل، لتشجيع المستخدمين على الانتقال إلى v4.
تنقسم خطة الحوافز إلى 4 مراحل (موسم التداول) ، والمرحلة الثانية جارية حاليًا وستستمر حتى منتصف إلى أواخر فبراير. يمكن للمستخدمين الحصول على نقاط من خلال التداول على dYdX ، وبعد انتهاء كل مرحلة سيتم توزيع مكافآت DYDX بناءً على النقاط. سيتم تحسين تدابير الحوافز المحددة في كل مرحلة بناءً على ملاحظات المرحلة السابقة. على سبيل المثال ، قدمت المرحلة الثانية مكافآت الأداء بالإضافة إلى مكافآت التداول وصنع السوق ، حيث تم تخصيص 20% من مكافآت التداول (800,000 دولار أمريكي) للمتداولين المتميزين لتحفيز التداول المربح.
لجذب حجم التداول والسيولة، تقدم dYdX Chain أيضًا خصومات على رسوم التداول. المعدلات العامة أقل بقليل من تلك الموجودة في منصات التداول المركزية الرائجة. بالنسبة لصانعي السوق، فإن الحد الأقصى للرسوم هو 1 نقطة أساس (0.01%) بعد 120 يومًا الأولى؛ بالنسبة لمستخدمي الطلبات، فإن الحد الأقصى للرسوم هو 5 نقاط أساس.
يمكن للمستخدمين إجراء المعاملات من خلال محافظ متعددة، كما يمكنهم إيداع الأموال عبر شبكات متعددة. أصدرت شركة دفع معينة USDC الأصلي من خلال قنوات محددة، مما سيجعل إيداعات dYdX أكثر سهولة في المستقبل. في بيئة dYdX Chain، فإن تجربة تداول أوامر السوق ستكون أكثر سلاسة.
ملخص
كشركة رائدة في مجال العقود الآجلة الدائمة اللامركزية، أظهرت dYdX Chain منذ إطلاقها قوة تنافسية تفوق النسخة v3، حيث تجاوز حجم التداول في v4 مؤخرًا حجم التداول في v3.
تحقق سلسلة dYdX اللامركزية الشاملة بما في ذلك الواجهة الأمامية ومحرك المطابقة، وخاصة أن جميع رسوم التداول قد تم تخصيصها لمستثمري DYDX والمحققين. لا تزال هناك مجموعة من التدابير مثل مكافآت صناع السوق، ومكافآت التداول، ومكافآت الأداء لتحفيز زيادة حجم التداول في v4، مما يتوقع أن يعزز بشكل أكبر حجم التداول والكمية غير المسددة على سلسلة dYdX.