Огляд крипторинку 2024 року та перспективи 2025 року
2024 рік стане знаковим у історії шифрування. ETF та вибори в США стали основними наративами індустрії, а біткойн, як основний важіль, сприяв прориву шифрувальної галузі. Публічні компанії, традиційні фінансові установи та навіть державні уряди активізували свою присутність у сфері шифрування, що значно підвищило рівень популярності та визнання індустрії. Після приходу нового уряду регуляторне середовище також поступово стало яснішим і м'якшим. Основними темами індустрії 2024 року стали інтеграція основних напрямків, диференціація шляхів та еволюція регулювання.
2024 рік у огляді: біткоїн досяг нових висот, ефір зіткнувся з викликами, MEME став гарячою темою
Біткоїн безумовно є ключовим у 2024 році. ETF та державні резерви сприяли тому, що біткоїн подолав 100 тисяч доларів, що позначає, що біткоїн більше не є лише криптовалютою, а став глобально визнаним активом для захисту від інфляції та засобом збереження вартості. Біткоїн переходить з цифрового золота до надсуверенної валюти. Крім того, екосистема біткоїна також розширилася, включаючи надписи, руни та L2 тощо, сформувавши початкову різноманітну екосистему. Загальна заблокована вартість біткоїн DeFi з початку року зросла з 300 мільйонів доларів до 6.755 мільярдів доларів, зростання протягом року перевищило 20 разів.
Ethereum цього року стикається з неабиякими викликами. У порівнянні з іншими активами, захоплення вартості та активність користувачів Ethereum знизилися. Хоча гасло відновлення DeFi звучить гучно, але, крім зростання TVL, викликаного повторним стейкінгом, фактичні інвестиції є недостатніми. Проте, наприкінці року зростання деривативного проєкту Hyperliquid принесло нову надію для DeFi. З іншого боку, екосистема Ethereum Layer 2 продовжує поступово відбирати частку основної мережі, що викликало питання на ринку щодо механізму Ethereum.
На контрасті з цим, потужний ріст Solana. З точки зору TVL, Solana з початку року практично з нуля піднялася до 6,9% до кінця року, ставши другою за величиною публічною мережею після Ethereum. Ціна SOL також зросла з 6 доларів два роки тому до близько 200 доларів. Solana завдяки низьким витратам і високій ефективності успішно позиціонується як центр ліквідності, спираючись на культуру Degen, стала королевою MEME, залучивши велику кількість роздрібних інвесторів. Цього року середні щоденні витрати в мережі Solana та кількість нових розробників кілька разів перевищували Ethereum.
TON та SUI також вирізнялися цього року. Telegram з базою користувачів у 900 мільйонів сприяв процвітанню в сфері блокчейн-ігор, відкриваючи нові канали для Web3. TON через це отримав вибуховий ріст, загальна кількість користувачів на ланцюгу перевищила 38 мільйонів, а обсяг торгівлі перевищив 2,1 мільярда доларів США. SUI, в свою чергу, привернула увагу ринку завдяки потужній ціновій динаміці, а розвиток публічної блокчейн Move мови йде швидкими темпами. У той же час Aptos, хоча і показав слабші цінові результати, здобув більше прихильності з боку традиційного капіталу, успішно уклавши партнерство з кількома фінансовими установами.
З точки зору застосування, MEME став основним двигуном ринку цього року. Зростання MEME позначає зміни в ринковій структурі, токени VC більше не користуються популярністю, надлишкова ліквідність переключилася на більш справедливі та спекулятивні сегменти. Значення MEME також постійно розширюється, з простого об'єкта спекуляцій поступово розвивається в представника культурних фінансів. Хоча частка ринкової капіталізації MEME у топ-300 криптовалют становить менше 3%, його обсяг торгів постійно займає 6-7% частки, нещодавно досягнувши 11%, і є одним з найбільш ліквідних сегментів.
Інфраструктура навколо MEME також постійно вдосконалюється. Платформа справедливого запуску Pump.fun з'явилася на світло, не тільки переформатувавши MEME, але й ставши одним із найприбутковіших застосувань цього року. У листопаді Pump.fun став "першим Solana протоколом, який отримав більше 100 мільйонів доларів доходу за місяць". Станом на 22 грудня, загальний дохід pump.fun перевищив 320 мільйонів доларів, а загальна кількість розгорнутого токена становить близько 4,93 мільйона.
Наприкінці року AI знову піднімається в сфері Web3. З MEME почалася хвиля застосувань AI Agent. Наразі майже всі основні установи підтримують AI Agent, вважаючи, що він має потенціал стати ще одним феноменальним напрямом після DeFi. Проте інфраструктура в цій сфері ще не досконала, а застосування в основному зосереджені на MEME, Bot та інших поверхневих рішеннях, глибока інтеграція AI та блокчейну ще є досить обмеженою.
З іншого боку, PayFi, який з'єднує традиційні фінанси з Web3, також викликає значну увагу. Стабільні монети та RWA є його представниками. Стабільні монети почали займати своє місце на глобальному ринку платежів та переказів цього року. Наразі обіг стабільних монет перевищує 210 мільярдів доларів, що значно вище, ніж десятки мільярдів у 2020 році. Нові проекти стабільних монет, такі як Ethena, демонструють відмінні результати, підштовхуючи бум прибуткових стабільних монет. RWA швидко набрав популярності після оголошення BlackRock про свій вступ, ринкова вартість зросла з менше ніж 2 мільярди доларів три роки тому до 14 мільярдів доларів цього року, охоплюючи багато сфер, таких як кредитування, нерухомість, стабільні монети, облігації тощо.
Слід зазначити, що протягом останніх 2 років у умовах макроекономічного стиску та спаду в галузі криптовалютна сфера зазнала серйозних випробувань. Інноваційні застосування важко пробиваються, внутрішні конфлікти загострюються, частішають реорганізації та злиття. Зменшення ліквідності призвело до диференціації шляхів у криптоіндустрії, сформувавши картину, де біткоїн є основним напрямком, що постійно поглинає інші криптовалюти. Ринок альткоїнів протягом більшої частини цього року перебував у стані застою, лише наприкінці року, під увагою Уолл-стріт, стався його відскок.
Перспективи 2025 року: новий цикл, нові застосування, нові напрямки
З оглядом на 2025 рік, з новим урядом, який відкриває нову еру шифрування, капіталоздатні інституції також готові до дій. Багато інституцій налаштовані оптимістично щодо ринку наступного року.
З прогнозів цін видно, що загалом позитивно налаштовані щодо біткоїна, очікуючи, що його максимальна ціна буде в діапазоні 150-200 тисяч доларів. Деякі установи навіть висловили оптимістичні очікування на рівні 500 тисяч доларів. Щодо інших криптовалют, установи очікують, що ETH може досягти 6000-7000 доларів, Solana може зрости до 500-750 доларів, а SUI може піднятися до близько 10 доларів. Загальна капіталізація крипторинку, за прогнозами, досягне 7,5-8 трильйонів доларів.
Інститути загалом вважають, що в 2025 році економіка США досягне м'якої посадки, макроекономічне середовище покращиться, а регулювання шифрування також послабиться. Багато установ мають позитивну позицію щодо біткойн-стратегічних резервів і очікують, що принаймні одна суверенна країна та кілька публічних компаній включать біткойн до своїх резервів. Збільшення припливу коштів в ETF також вважається певною подією.
Конкретно в сфері, найбільшу увагу привертають стейблкоїни, токенізовані активи та ШІ. Очікується, що обсяг розрахунків зі стейблкоїнами досягне 3000-4500 мільярдів доларів. Вартість токенізованих активів може перевищити 50 мільярдів доларів. Злиття ШІ та шифрування вважається багатообіцяючим, очікується, що кількість ланцюгових активностей ШІ перевищить 1 мільйон, а ринкова капіталізація відповідних токенів може зрости більше ніж у 5 разів.
В інших напрямках прогнози інститутів мають свої акценти. Деякі інститути оптимістично оцінюють відродження DeFi, інтеграцію додатків на блокчейні та L2, популяризацію ZK-технологій, зростання індустрії DEPIN, повернення NFT тощо.
В цілому, у 2025 році крипторинок, ймовірно, продовжить позитивний розвиток. Зростання цін на основні монети стає майже очевидним, особливо в I кварталі 2025 року, коли очікуються численні політичні переваги. Ринок альткоїнів все ще буде диференційованим, проекти з орієнтацією на відповідність нормам матимуть більше шансів на залучення фінансування. Конкуренція між новими і старими блокчейнами стане більш жорсткою. У прикладному аспекті споживчі додатки стануть головною увагою, варто зосередитися на DeFi, платежах, MEME, AI та інших напрямках. Напрями, що цікавлять установи, такі як стейблкоїни та RWA, також, ймовірно, прискорять свій розвиток.
Новий цикл наближається, інвесторам потрібно слідувати тенденціям, глибоко вивчати і активно брати участь, щоб скористатися новими можливостями.
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
21 лайків
Нагородити
21
6
Репост
Поділіться
Прокоментувати
0/400
GasFeeLover
· 07-22 09:51
Добре, бик булран прийшов
Переглянути оригіналвідповісти на0
P2ENotWorking
· 07-20 16:01
Булран прийшов, а я знову втрачаю гроші.
Переглянути оригіналвідповісти на0
ImpermanentLossFan
· 07-20 16:00
То коли ж станеш багатим?
Переглянути оригіналвідповісти на0
MEVSandwichMaker
· 07-20 15:58
булран буде цього року
Переглянути оригіналвідповісти на0
WalletDetective
· 07-20 15:58
Все це ілюзії, наступного року прокинемося.
Переглянути оригіналвідповісти на0
TokenTaxonomist
· 07-20 15:48
статистично кажучи, домінування btc є неминучим... просто подивіться на графіки
2024 крипторинок огляд: Біткойн досягнув нових висот, прогнози на 2025 рік оптимістичні
Огляд крипторинку 2024 року та перспективи 2025 року
2024 рік стане знаковим у історії шифрування. ETF та вибори в США стали основними наративами індустрії, а біткойн, як основний важіль, сприяв прориву шифрувальної галузі. Публічні компанії, традиційні фінансові установи та навіть державні уряди активізували свою присутність у сфері шифрування, що значно підвищило рівень популярності та визнання індустрії. Після приходу нового уряду регуляторне середовище також поступово стало яснішим і м'якшим. Основними темами індустрії 2024 року стали інтеграція основних напрямків, диференціація шляхів та еволюція регулювання.
2024 рік у огляді: біткоїн досяг нових висот, ефір зіткнувся з викликами, MEME став гарячою темою
Біткоїн безумовно є ключовим у 2024 році. ETF та державні резерви сприяли тому, що біткоїн подолав 100 тисяч доларів, що позначає, що біткоїн більше не є лише криптовалютою, а став глобально визнаним активом для захисту від інфляції та засобом збереження вартості. Біткоїн переходить з цифрового золота до надсуверенної валюти. Крім того, екосистема біткоїна також розширилася, включаючи надписи, руни та L2 тощо, сформувавши початкову різноманітну екосистему. Загальна заблокована вартість біткоїн DeFi з початку року зросла з 300 мільйонів доларів до 6.755 мільярдів доларів, зростання протягом року перевищило 20 разів.
Ethereum цього року стикається з неабиякими викликами. У порівнянні з іншими активами, захоплення вартості та активність користувачів Ethereum знизилися. Хоча гасло відновлення DeFi звучить гучно, але, крім зростання TVL, викликаного повторним стейкінгом, фактичні інвестиції є недостатніми. Проте, наприкінці року зростання деривативного проєкту Hyperliquid принесло нову надію для DeFi. З іншого боку, екосистема Ethereum Layer 2 продовжує поступово відбирати частку основної мережі, що викликало питання на ринку щодо механізму Ethereum.
На контрасті з цим, потужний ріст Solana. З точки зору TVL, Solana з початку року практично з нуля піднялася до 6,9% до кінця року, ставши другою за величиною публічною мережею після Ethereum. Ціна SOL також зросла з 6 доларів два роки тому до близько 200 доларів. Solana завдяки низьким витратам і високій ефективності успішно позиціонується як центр ліквідності, спираючись на культуру Degen, стала королевою MEME, залучивши велику кількість роздрібних інвесторів. Цього року середні щоденні витрати в мережі Solana та кількість нових розробників кілька разів перевищували Ethereum.
TON та SUI також вирізнялися цього року. Telegram з базою користувачів у 900 мільйонів сприяв процвітанню в сфері блокчейн-ігор, відкриваючи нові канали для Web3. TON через це отримав вибуховий ріст, загальна кількість користувачів на ланцюгу перевищила 38 мільйонів, а обсяг торгівлі перевищив 2,1 мільярда доларів США. SUI, в свою чергу, привернула увагу ринку завдяки потужній ціновій динаміці, а розвиток публічної блокчейн Move мови йде швидкими темпами. У той же час Aptos, хоча і показав слабші цінові результати, здобув більше прихильності з боку традиційного капіталу, успішно уклавши партнерство з кількома фінансовими установами.
З точки зору застосування, MEME став основним двигуном ринку цього року. Зростання MEME позначає зміни в ринковій структурі, токени VC більше не користуються популярністю, надлишкова ліквідність переключилася на більш справедливі та спекулятивні сегменти. Значення MEME також постійно розширюється, з простого об'єкта спекуляцій поступово розвивається в представника культурних фінансів. Хоча частка ринкової капіталізації MEME у топ-300 криптовалют становить менше 3%, його обсяг торгів постійно займає 6-7% частки, нещодавно досягнувши 11%, і є одним з найбільш ліквідних сегментів.
Інфраструктура навколо MEME також постійно вдосконалюється. Платформа справедливого запуску Pump.fun з'явилася на світло, не тільки переформатувавши MEME, але й ставши одним із найприбутковіших застосувань цього року. У листопаді Pump.fun став "першим Solana протоколом, який отримав більше 100 мільйонів доларів доходу за місяць". Станом на 22 грудня, загальний дохід pump.fun перевищив 320 мільйонів доларів, а загальна кількість розгорнутого токена становить близько 4,93 мільйона.
Наприкінці року AI знову піднімається в сфері Web3. З MEME почалася хвиля застосувань AI Agent. Наразі майже всі основні установи підтримують AI Agent, вважаючи, що він має потенціал стати ще одним феноменальним напрямом після DeFi. Проте інфраструктура в цій сфері ще не досконала, а застосування в основному зосереджені на MEME, Bot та інших поверхневих рішеннях, глибока інтеграція AI та блокчейну ще є досить обмеженою.
З іншого боку, PayFi, який з'єднує традиційні фінанси з Web3, також викликає значну увагу. Стабільні монети та RWA є його представниками. Стабільні монети почали займати своє місце на глобальному ринку платежів та переказів цього року. Наразі обіг стабільних монет перевищує 210 мільярдів доларів, що значно вище, ніж десятки мільярдів у 2020 році. Нові проекти стабільних монет, такі як Ethena, демонструють відмінні результати, підштовхуючи бум прибуткових стабільних монет. RWA швидко набрав популярності після оголошення BlackRock про свій вступ, ринкова вартість зросла з менше ніж 2 мільярди доларів три роки тому до 14 мільярдів доларів цього року, охоплюючи багато сфер, таких як кредитування, нерухомість, стабільні монети, облігації тощо.
Слід зазначити, що протягом останніх 2 років у умовах макроекономічного стиску та спаду в галузі криптовалютна сфера зазнала серйозних випробувань. Інноваційні застосування важко пробиваються, внутрішні конфлікти загострюються, частішають реорганізації та злиття. Зменшення ліквідності призвело до диференціації шляхів у криптоіндустрії, сформувавши картину, де біткоїн є основним напрямком, що постійно поглинає інші криптовалюти. Ринок альткоїнів протягом більшої частини цього року перебував у стані застою, лише наприкінці року, під увагою Уолл-стріт, стався його відскок.
Перспективи 2025 року: новий цикл, нові застосування, нові напрямки
З оглядом на 2025 рік, з новим урядом, який відкриває нову еру шифрування, капіталоздатні інституції також готові до дій. Багато інституцій налаштовані оптимістично щодо ринку наступного року.
З прогнозів цін видно, що загалом позитивно налаштовані щодо біткоїна, очікуючи, що його максимальна ціна буде в діапазоні 150-200 тисяч доларів. Деякі установи навіть висловили оптимістичні очікування на рівні 500 тисяч доларів. Щодо інших криптовалют, установи очікують, що ETH може досягти 6000-7000 доларів, Solana може зрости до 500-750 доларів, а SUI може піднятися до близько 10 доларів. Загальна капіталізація крипторинку, за прогнозами, досягне 7,5-8 трильйонів доларів.
Інститути загалом вважають, що в 2025 році економіка США досягне м'якої посадки, макроекономічне середовище покращиться, а регулювання шифрування також послабиться. Багато установ мають позитивну позицію щодо біткойн-стратегічних резервів і очікують, що принаймні одна суверенна країна та кілька публічних компаній включать біткойн до своїх резервів. Збільшення припливу коштів в ETF також вважається певною подією.
Конкретно в сфері, найбільшу увагу привертають стейблкоїни, токенізовані активи та ШІ. Очікується, що обсяг розрахунків зі стейблкоїнами досягне 3000-4500 мільярдів доларів. Вартість токенізованих активів може перевищити 50 мільярдів доларів. Злиття ШІ та шифрування вважається багатообіцяючим, очікується, що кількість ланцюгових активностей ШІ перевищить 1 мільйон, а ринкова капіталізація відповідних токенів може зрости більше ніж у 5 разів.
В інших напрямках прогнози інститутів мають свої акценти. Деякі інститути оптимістично оцінюють відродження DeFi, інтеграцію додатків на блокчейні та L2, популяризацію ZK-технологій, зростання індустрії DEPIN, повернення NFT тощо.
В цілому, у 2025 році крипторинок, ймовірно, продовжить позитивний розвиток. Зростання цін на основні монети стає майже очевидним, особливо в I кварталі 2025 року, коли очікуються численні політичні переваги. Ринок альткоїнів все ще буде диференційованим, проекти з орієнтацією на відповідність нормам матимуть більше шансів на залучення фінансування. Конкуренція між новими і старими блокчейнами стане більш жорсткою. У прикладному аспекті споживчі додатки стануть головною увагою, варто зосередитися на DeFi, платежах, MEME, AI та інших напрямках. Напрями, що цікавлять установи, такі як стейблкоїни та RWA, також, ймовірно, прискорять свій розвиток.
Новий цикл наближається, інвесторам потрібно слідувати тенденціям, глибоко вивчати і активно брати участь, щоб скористатися новими можливостями.